VWAP to suma iloczynów ceny i wolumenu podzielona przez całkowity wolumen w określonym okresie. Dla pojedynczych transakcji wykorzystuje rzeczywiste ceny i ilości; wskaźnik na wykresie może używać reprezentatywnej ceny świecy.
IBKR definiuje VWAP jako średnią cenę ważoną wolumenem. Na tym samym rynku i przy zgodnych jednostkach większa transakcja wpływa silniej. Liczba transakcji to nie wolumen: wiele małych realizacji może ważyć mniej niż jedna duża. [IBKR — VWAP glossary]
TradingView zwykle wykorzystuje hlc3, średnią High, Low i Close, pomnożoną przez wolumen świecy. Takie przybliżenie nie musi odpowiadać średniej wszystkich pojedynczych transakcji. Porównując wartości, zapisuj źródło ceny i interwał. [TradingView — VWAP]
TradingView pozwala wybrać Anchor Period, np. Session lub Week. Reset rozpoczyna nową akumulację. Dla ciągłego rynku bitcoina podaj granicę czasową i strefę; sam dzienny VWAP nie wyznacza dokładnego okresu. [TradingView — VWAP]
TradingView Anchored VWAP zaczyna się w punkcie wybranym przez użytkownika. Dodawanie danych od kotwicy różni się od okna stale odrzucającego stare dane. Kotwica wybrana na podstawie przyszłego ruchu ceny nie jest regułą dostępną z góry. [TradingView — Anchored VWAP]
Z definicji IBKR wynika potrzeba spójnego zbioru cen i wolumenów. Oddziel parę, giełdę i typ instrumentu. Wolumenu BTC nie można bez przeliczenia zastąpić liczbą kontraktów ani obrotem pieniężnym; inny zbiór danych może dać inny VWAP. [IBKR — VWAP glossary]
We wzorze TradingView skumulowany wolumen jest mianownikiem. Jeśli wynosi zero, iloraz jest nieokreślony; zero nie jest zaobserwowaną ceną rynkową. Brak danych wolumenu także nie dowodzi braku transakcji. Sposób wyświetlania zależy od dostawcy danych. [TradingView — VWAP]
IBKR określa swój algorytm VWAP jako best-efforts i wskazuje możliwość niepełnej realizacji oraz odchylenia od punktu odniesienia. Linia na wykresie nie jest zleceniem. Porównuj realizację dla tego samego okresu i rynków, jawnie podając opłaty. [IBKR — VWAP algorithm]
TradingView opisuje VWAP jako wskaźnik mogący się opóźniać. Cena ponad linią nie dowodzi dalszego wzrostu, a poniżej nie gwarantuje powrotu. Reguła musi osobno określić czas decyzji, realizację i ocenę po kosztach. [TradingView — VWAP]
Większa transakcja ma większą wagę
Dwie fikcyjne transakcje tej samej pary mają cenę 100000 USD/BTC przy wolumenie 1 BTC oraz 100100 USD/BTC przy 3 BTC. VWAP = (100000 × 1 + 100100 × 3) / 4 = 100075 USD/BTC. Prosta średnia obu cen to 100050 USD/BTC. Przykład wykorzystuje pojedyncze transakcje bez opłat, nie hlc3 świec; nie prognozuje kolejnej ceny ani osiągalnej realizacji.
Pełniejszy obraz uzyskasz, czytając to hasło razem z Time weighted average price, OHLCV, Market impact, Slippage, Simple moving average, Technical indicator. Do tego hasła prowadzą również odsyłacze z Market impact, OHLCV, Time weighted average price.
01Czy VWAP musi być taki sam na dwóch giełdach?+
Nie. Mogą uwzględniać inne transakcje, wolumeny i granice czasowe. Najpierw uzgodnij instrument, jednostki, dane cenowe i okres; wspólna nazwa wskaźnika nie wystarcza.
02Czy cena poniżej VWAP jest automatycznym sygnałem kupna?+
Nie. To relacja do historycznej średniej wybranych danych. Bez osobno zweryfikowanej reguły nie wyznacza przyszłego zwrotu, wielkości pozycji ani ceny realizacji.