पहले हर कैंडल के लिए True Range तीन गैर-ऋणात्मक दूरियों में सबसे बड़ा मान है: High घटा Low, High से पिछले Close की दूरी और Low से पिछले Close की दूरी। ATR चुनी गई विधि और लंबाई से इस शृंखला को समतल करता है। सेटिंग और डेटा स्रोत भी परिणाम के अर्थ का हिस्सा हैं।
TradingView के अनुसार TR, High − Low, High घटा पिछले Close के निरपेक्ष मान और Low घटा पिछले Close के निरपेक्ष मान का अधिकतम है। इन दूरियों को जोड़ा नहीं जाता। निरपेक्ष मान चिह्न हटाते हैं; कीमत अपरिवर्तित हो तो परिणाम शून्य हो सकता है। [TradingView — ATR]
Fidelity बताता है कि True Range मूल्य अंतरालों को शामिल करता है। पिछला Close वर्तमान High–Low अंतराल के बाहर हो तो केवल High − Low पूरी दूरी नहीं पकड़ता। इसलिए TR वर्तमान कैंडल की ऊँचाई से बड़ा हो सकता है। [Fidelity — ATR]
Fidelity 14 अवधियों को सामान्य लंबाई बताता है, निश्चित नियम नहीं। अवधियाँ दिन के भीतर, दैनिक, साप्ताहिक या मासिक हो सकती हैं। ATR की तुलना के लिए समान समय-सीमा चाहिए; लंबाई बदलने से संवेदनशीलता और गणना में शामिल इतिहास की मात्रा बदलती है। [Fidelity — ATR]
Fidelity पुनरावृत्ति देता है: ATR = (पिछला ATR × (n − 1) + वर्तमान TR) / n। TradingView सामान्यतः RMA प्रयोग करता है और SMA, EMA या WMA भी देता है। समान लंबाई पर दूसरी विधि अलग मान दे सकती है; पहले मान के लिए आरंभीकरण भी आवश्यक है। [Fidelity — ATR] [TradingView — ATR]
TradingView कीमत की इकाइयों वाले ATR और ATR / Close × 100 से मिलने वाले ATR% में अंतर करता है। प्रतिशत गणना के लिए Close शून्य नहीं होना चाहिए। अलग कीमत वाले परिसंपत्तियों के निरपेक्ष ATR को समान सापेक्ष अस्थिरता न मानें; प्रतिशत और कीमत वाली सेटिंग भी अलग रखें। [TradingView — ATR percent]
TradingView कैंडल पुष्ट होने से पहले High, Low और Close में लगातार बदलाव बताता है। High या Low का बदलाव वर्तमान TR और ATR बदल सकता है। खासकर चार्ट और परीक्षण की तुलना में कैंडल के दौरान की रीडिंग और बंद होने के बाद के मान में अंतर करें। [TradingView — Repainting]
Fidelity जोर देता है कि ATR दिशात्मक नहीं है: इसकी बढ़त बिकवाली या खरीदारी के दबाव के साथ हो सकती है। ATR का गुणक स्टॉप की दूरी का नियम हो सकता है, लेकिन निष्पादन कीमत या अधिकतम नुकसान की गारंटी नहीं। TradingView अनुकरण में ऑर्डर कीमत, निष्पादन और स्लिपेज अलग रखता है। [Fidelity — ATR] [TradingView — Strategies]
TradingView रणनीतियों के लिए ठोस तर्क और निष्पादन मॉडल जरूरी हैं। पोजीशन आकार, फिल्टर या निकास के लिए ATR इस्तेमाल करना अतिरिक्त निर्णय है। परीक्षण में अंतराल, समतलीकरण, शुल्क और स्लिपेज बने रहने चाहिए; overfitting दिखावटी बढ़त पैदा कर सकता है। [TradingView — Strategies]
मूल्य अंतराल के बाद संकरी कैंडल
पूरी तस्वीर के लिए इस प्रविष्टि के साथ यह भी पढ़ें अस्थिरता, Candlestick chart, Stop-loss, Position Sizing, Backtesting, Technical indicator. इस प्रविष्टि का उल्लेख यहाँ भी है Average Directional Index, On-Balance Volume.
01क्या ATR बढ़ने का अर्थ कीमत बढ़ना है?+
नहीं। ATR गैर-ऋणात्मक दूरियों का उपयोग करता है। यह तेज बढ़त और तेज गिरावट दोनों में बढ़ सकता है; दिशा स्वयं कीमत शृंखला या किसी दूसरे नियम से बतानी होगी।
02क्या ATR गुणक की दूरी पर स्टॉप अधिकतम नुकसान की गारंटी देता है?+
नहीं। यह चुना हुआ दूरी का नियम है। वास्तविक निष्पादन ऑर्डर प्रकार और उपलब्ध कीमतों पर निर्भर है; अंतराल या स्लिपेज अलग नुकसान दे सकते हैं। ATR इस अनिश्चितता को नहीं हटाता।