يبدأ MACD بالفرق بين متوسط متحرك سريع وآخر بطيء، أي متوسطين للسعر يعاد حسابهما مع وصول بيانات جديدة. ينتج عن حساب متوسط هذا الفرق خط الإشارة، ثم تبين أعمدة المدرج التكراري الفرق بين MACD وخط إشارته.
تشغّل يانا MACD في TradingView، فيظهر خطان وأعمدة أسفل سعر البيتكوين. عليها أولاً التمييز بين ما تعرضه. يقارن الخط الرئيسي لـMACD متوسطين للسعر. ويحسب خط الإشارة متوسط قيم MACD نفسها، بينما يطرح المدرج التكراري خط الإشارة من الخط الرئيسي. لذلك لا تمثل الأعمدة حجم البيتكوين المشترى. إنها تعرض فرقاً مختلفاً عما يعرضه الخط الرئيسي، ولهذا يمكن أن يشيرا إلى اتجاهين متعاكسين. [1]
تصف Fidelity إعداداً شائعاً: طول EMA السريع هو 12، والبطيء 26، وEMA الإشارة 9. يمنح EMA وزناً أكبر للبيانات الأحدث، لذلك يستجيب المتوسط الأسرع عادة قبل الآخر. تشير الأطوال إلى الفترات الزمنية المختارة؛ وعلى المخطط الساعي لا تعني أياماً. تختار يانا بذلك زاوية للنظر إلى حركة السعر الماضية، وليس مجرد شكل خط. والإعداد الافتراضي لا يضمن أن هذه الأطوال ستعطي أفضل نتيجة. [2]
تميّز TradingView بين مقارنتين. إذا كان MACD موجباً، فمتوسط السعر السريع أعلى من البطيء. وإذا كان المدرج التكراري موجباً، فـMACD أعلى من خط إشارته. لذلك قد ترى يانا الخط الرئيسي فوق الصفر والأعمدة تحته. لا تناقض في الحساب، إذ يقارن أزواجاً مختلفة من القيم. كذلك تعرض اللقطة المنفردة حالة، لا حدوث تقاطع. ولتحديد التقاطع، يجب معرفة ترتيب الخطين في الفترة السابقة أيضاً. [1]
إذا كان السعر معروضاً بوحدة USD/BTC، كانت الفروق بين متوسطاته بالوحدة نفسها. لذلك لا يمثل MACD نسبة مئوية أو احتمالاً أو ربحاً في الحساب. وعلى خلاف RSI، ليس لمقياسه حدان ثابتان. فلا يصح أن نقارن قيمه الخام مباشرة بين أصول مختلفة كثيراً في السعر أو بين عملات تسعير مختلفة. وتوضح Fidelity أيضاً أن MACD لا يستخدم عادة لقياس تشبع الشراء أو البيع. ارتفاع الخط وحده لا يعني أن البيتكوين أغلى مما ينبغي. [1] [2]
تفتح يانا منصة أخرى فتجد نتيجة مختلفة تحت اسم MACD نفسه. ليس ذلك بالضرورة خطأ. تتيح TradingView اختيار EMA أو SMA بصورة مستقلة لمتوسطات السعر وللإشارة. يعطي SMA وزناً متساوياً للمشاهدات داخل نافذته، بينما يركز EMA على الأحدث. كما يؤثر مصدر السعر وإعداد timeframe، أي الفترة الزمنية. تتطلب المقارنة تطابق السوق وزوج التسعير والأطوال وأنواع المتوسطات والتاريخ المتاح، وكذلك التأكد مما إذا كانت الفترة الأخيرة قد أغلقت. [1]
تحذر Fidelity من أن MACD قد يتقاطع مع خط الإشارة مرات متكررة عندما يتحرك السوق صعوداً وهبوطاً داخل نطاق. من ينفذ صفقة بعد كل تقاطع قد يستمر في الشراء والبيع مع كل حركة ذهاباً وإياباً. ويحتاج التباعد، أي اختلاف حركة السعر عن حركة المؤشر، إلى قراءة حذرة أيضاً. فقد يصنع السعر قمة أعلى بينما يصنع المؤشر قمة أدنى. هذا وصف لما شوهد، وليس تحديداً لموعد انعكاس الاتجاه أو ضماناً لحدوثه أصلاً. [2]
تتلقى يانا تنبيهاً بينما الشمعة ما زالت مفتوحة. تلخص الشمعة السعر خلال فترة معينة، ولا يزال آخر سعر فيها يتغير. وتشير TradingView صراحة إلى أن MACD يتغير بدوره خلال هذه الفترة. وقد يعود الخطان إلى ترتيبهما السابق قبل نهايتها. يعرض المخطط التاريخي عندئذ النتيجة النهائية المؤكدة، لا كل تقاطع ظهر مؤقتاً. ولذلك يتوقف تقييم التنبيه على معرفة ما إذا كان يمكن أن يعمل أثناء الشمعة أو بعد إغلاقها فقط. [3]
تدخل MACD Strategy التجريبية في TradingView مركز long يستفيد من ارتفاع السعر عندما يتحول المدرج التكراري من سالب إلى موجب. وعند التحول المعاكس تنتقل إلى short يستفيد من انخفاض السعر. هذه قاعدة مضافة، وليست المؤشر نفسه؛ وفتح short ليس مجرد بيع بيتكوين تملكه. يجب أن يتضمن الاختبار الرسوم وslippage، أي الفرق بين سعر التنفيذ المتوقع والفعلي. وعلى يانا الانتباه إلى overfitting أيضاً: ضبط القاعدة على بيانات الماضي بحيث تفشل على بيانات أخرى. وحتى نجاح الاختبار لا يعد بنتيجة مستقبلية. [4] [5]
خط موجب وأعمدة سالبة
في لقطة افتراضية لمتوسطات محسوبة مسبقاً، يبلغ EMA السريع 102000 والبطيء 101500 USD/BTC. الفرق بينهما هو MACD = 102000 − 101500 = 500 USD/BTC. وتبلغ قيمة خط الإشارة 600 USD/BTC، لذا تكون قيمة المدرج التكراري 500 − 600 = −100 USD/BTC. المتوسط السريع أعلى من البطيء، لكن خط MACD الرئيسي أدنى من إشارته. يمكن أن تصح المعلومتان معاً. ولا تثبت اللقطة حدوث تقاطع: دون القيم السابقة لا نعرف هل تغير الترتيب للتو. قيم المتوسطات هنا مدخلات معطاة، وليست حسابها الكامل من الأسعار ولا عرضاً حقيقياً للتداول.
للحصول على صورة أوضح، اقرأ هذا المدخل مع Exponential moving average, Moving average, Relative Strength Index, Divergence, Backtesting, Technical indicator. تشير إلى هذا المدخل أيضًا Exponential moving average, Stochastic oscillator, Ichimoku Cloud, Fibonacci Retracement.
01هل يعني MACD الموجب أن علي الشراء؟+
يعني أن المتوسط الأسرع أعلى من الأبطأ. لا يخبرك هل سيرتفع السعر من الآن أو كم من المال يناسبك تعريضه للمخاطرة. وقد يبقى المدرج التكراري سالباً. تحتاج الصفقة إلى قاعدة مستقلة واختبارها، لا إلى لون خط أو إشارته الحسابية وحدهما.
02لماذا تعرض منصة أخرى MACD مختلفاً؟+
ابدأ بالسوق وزوج التسعير، ثم قارن مدخل السعر وtimeframe والأطوال واختيار EMA أو SMA للمتوسطات والإشارة. تحقق أيضاً من التاريخ المتاح وإغلاق الشمعة الأخيرة. تشابه الاختصار لا يعني أن المنصتين تحسبان من البيانات نفسها.