Kraken — це біржа, яка організовує торгівлю та управляє коштами на рахунках клієнтів. Розібратися в її роботі допоможе шлях однієї купівлі: від запропонованої ціни до балансу, а потім до виведення у власний гаманець. На кожному етапі діють свої умови.
Уявіть, що ви купили біткоїн на Kraken і на рахунку з’явився баланс BTC. Біржа обліковує ваше право на цю кількість, але приватними ключами, які дозволяють переказувати біткоїн, поки керує вона. Kraken Exchange використовує гаманці компанії; пароль від рахунку не дає вам їхніх ключів. Після виведення у гаманець, ключі якого контролюєте ви, подальші перекази залежать від вас. Під тією самою маркою є Kraken Wallet — окремий продукт для самостійного керування ключами. Ця властивість не поширюється на всі біржові рахунки. [1]
Від продукту залежить і те, з якою компанією ви укладаєте договір. Для Європейської економічної зони Kraken зазначає Payward Ireland Limited як постачальника електронних грошей і платіжних послуг, Payward Europe Solutions Limited — послуг із криптоактивами, а Payward Global Solutions Limited — торговельної платформи. Електронні гроші тут означають грошову вартість на обліку в постачальника, а не біткоїн. Тому для конкретної послуги варто перевірити постачальника, умови та доступність за вашим місцем проживання. Ліцензія однієї компанії не охоплює автоматично всі продукти групи та всі країни. [2]
Kraken Pro зіставляє заявки покупців і продавців. Ринковий ордер означає: купити зараз за доступними цінами. Отже, остання ціна на екрані не є обіцянкою ціни вашої купівлі. Лімітний ордер на купівлю, навпаки, задає найбільшу прийнятну ціну. Якщо відповідних пропозицій бракує, він може виконатися частково або не виконатися зовсім. Звідси й різниця між maker і taker. Maker додає пропозицію, яка чекає на іншу сторону; taker використовує вже наявну. Навіть лімітний ордер може бути taker, якщо виконується одразу. Саме слово «лімітний» тому не визначає торгову комісію. [3]
Проста купівля через Instant Buy може включати торгову комісію, плату за спосіб оплати та spread — різницю між запропонованим курсом і відповідною ринковою ціною. Частина витрат може бути закладена в сам курс. У Kraken Pro інший тариф maker/taker, залежно від продукту та відповідного рівня рахунку. Пропозиція нульової торгової комісії сама собою не прибирає spread і витрати на оплату чи виведення. Корисніше порівняти загальні витрати з кількістю біткоїна, яку зрештою отримаєте, ніж дивитися лише на яскраво подану ставку. Перед підтвердженням перевірте чинні умови операції. [4]
Після купівлі біткоїн може вже бути на рахунку, але ще не бути доступним до виведення. Kraken, наприклад, описує можливе блокування виведення на 72 години для окремих карткових або цифрових платежів і на сім днів для купівель через ACH Plaid — один зі способів оплати з банківського рахунку у США. Для цих купівель обмеження стосується відповідної суми, не обов’язково всього балансу, а торгівля може тривати. Плануючи переказ у власний гаманець, перевіряйте доступну до виведення суму, а не лише загальний баланс. Це приклади строків; фактичне обмеження залежить від способу оплати та стану рахунку. [5]
Повернення платежу теж може здивувати. Kraken відправляє біткоїн зі свого операційного гаманця, а не з адреси поповнення, закріпленої за вашим рахунком. Тому отримувач не має автоматично повертати кошти на адресу, з якої вони прийшли. Це не ваша особиста адреса для повернень, і Kraken попереджає, що так повернені кошти може бути неможливо відновити. Для отримання на біржі використовуйте актуальні реквізити зі сторінки поповнення. Адреса поповнення, адреса відправлення під час виведення та адреса власного гаманця виконують різні ролі. [1]
Коли кошти залишаються на біржі, виникає питання, чи справді вона їх має. Kraken публікує Proof of Reserves — перевірку резервів на певний момент за участю незалежного фахівця з бухгалтерського обліку. Записи включених клієнтських балансів об’єднуються в Merkle tree. Ця структура дозволяє перевірити включення свого запису, не публікуючи всі чужі баланси. Загальну суму порівнюють із відповідними активами, контроль над якими доводить біржа. Це корисний, але обмежений доказ: сам по собі він не виключає прихованих обтяжень активів, їх позичення для перевірки, копій приватних ключів або пізніших втрат. Дату, охоплення та методику слід читати разом. Попередня перевірка не засвідчує сьогоднішнього стану. [6]
Захист звичайних грошей на рахунку — інше питання, ніж резерви біткоїна. За даними Kraken, Payward Ireland Limited відокремлює кошти клієнтів Європейської економічної зони від інших своїх коштів через safeguarding. Мета — зберегти їх для електронних грошей і платежів клієнтів. Проте компанія не є банком, а ці електронні гроші не охоплені ірландською Deposit Guarantee Scheme. У разі неспроможності компанії вимоги зазвичай задовольняють із відокремлених коштів; повернення може тривати довго, а витрати адміністратора — зменшити отриману суму. Safeguarding не дорівнює банківському страхуванню вкладів і не означає страхування біткоїна чи зберігання без ризику. [7]
Для повної картини прочитайте також Custodial Exchange, Самостійне зберігання, Coinbase, Proof of reserves. На цю статтю також посилаються Coinbase, Bitstamp.